学資保険の元本割れがなぜ起きるのか、理由を知らずに加入していると本来の意味を間違えてしまう可能性があります。
なぜなら、学資保険は本来は保険であって貯蓄とは異なるからです。
貯蓄性が高いものの、あくまでも保険だからこそ運用益により返戻率が上限することを知っておかなければなりません。
学資保険の元本割れは起きないものと説明されてきたのはなぜ
学資保険の元本割れは、起きないものと説明されてきた人がいるのはなぜでしょうか。
背景としてバブル期に学資保険へ加入していた人にとっては、バブル崩壊後の長い不況が続き低金利政策が起きるとは考えていなかったために、当時の予定利率が極めて高く配当も大きな状況下で学資保険の勧誘が行われたからです。
また、近年販売されている学資保険は、返戻率のみを重視するタイプが次々と登場しているので、学資保険は元本割れが起きないタイプが一般的だと勘違いしてしまう人が多くなっています。
保険商品の説明は難しいので、簡単に解説をしてもらおうと求めすぎることも説明不足が起きる原因となりかねません。
学資保険は元本割れはなぜするのか
学資保険がなぜ元本割れをするのか、理由の1つとして子供の医療保障や親の死亡保障を上乗せしている点が挙げられます。
払込保険料を基にした貯蓄性と万が一の時に受けられる手厚い保障の両方を求めてしまうと、保障を手厚くした分だけ返戻率を引き下げなければなりません。
払込保険料を基にした運用益がバブル期とは比較にならないほど低い近年では、運用益がほとんど見込めないために払込保険料の中から保障を提供するしかありません。
わずかな運用益から保険会社の経費を差し引いた分で手厚い保障を受けられるとは考えられないので、手厚い保障を謳う学資保険ほど元本割れするわけです。
学資保険で元本割れをしないはなぜ保障が無い
元本割れをしない学資保険は、なぜ保障が無いのか疑問に思う人もいるでしょう。
学資保険は払込保険料を基にして、保険会社が運用した利益を上乗せして機能しています。
返戻率を上げるためには、子供に対する医療保障や育英年金といった制度に費用を掛けることが出来なくなるので、結果的に返戻率が高い学資保険ほど他の保障が無いわけです。
全ての学資保険に保障が無いわけではなく、運用益が概ね変わらない状況ならば保険会社の経費を差し引いた資産をどのように分配するかがポイントとなります。
保障内容を充実させるなら返戻率を下げ、返戻率を元本割れしない程度に引き上げるなら保障の大半を無くすことで実現出来ます。
学資保険で元本割れを防ぐためになぜ返戻率を重視する傾向になったのか
学資保険はなぜ返戻率を重視して元本割れを無くすようになったのか、学資保険に求める機能として貯蓄性が重視されるようになったことが原因として挙げられます。
子供に対する医療保障は掛け捨て型の医療保険に任せて、学資保険は将来の子供が進学する際の費用として貯蓄性のみを重視して掛ける両親が増えたことが原因です。
長い低金利政策により、銀行預金を行っても利息がほとんどつかない状況が続いたことで、計画的に将来の進学資金を確保するための手段として元本割れをしない学資保険が人気を集めています。
学資保険の名義はあくまでも子供であって、両親に何かがあっても受取人を子供に指定出来ます。
学資保険の元本割れは保障内容とのバランス次第なのはなぜ
学資保険の元本割れは、なぜ保障内容次第なのか知るためには、学資保険には貯蓄性と保険としての2つの機能がある点を理解しなければなりません。
貯蓄性が高い部分は、学資保険の保険料が比較的安定性が高い投資により運用されている点を挙げられます。
運用益が安定している代わりに予定利率が低めとなっているので、返戻率が高い分だけ保障内容を削らなければなりせん。
両親の健康に不安があるために学資保険の保障内容を重視するならば、返戻率が低くても保障内容が充実した学資保険を選べば良いわけです。
学資保険は貯蓄性重視と保障内容重視の2極化しており、バランスを考えて加入する保険を選ぶ必要があります。
学資保険の元本割れはなぜ保障内容の充実度で変わるのか
なぜ学資保険の元本割れが起きてしまうのか、学資保険の運用益である予定利率が低いために保証内容を充実させると返戻率を下げなければならない事情があります。
予定利率が高い時には払込保険料を運用して得た利益で保障内容を手厚く出来ましたが、低金利政策の影響で保障内容を充実させると学資保険が元本割れする事態に陥るわけです。
保障内容の充実度次第で、学資保険の元本割れが起きてしまうことは一般的だと認識しておく必要があります。